Quando una società richiede un finanziamento su October, a volte potrebbe essere necessario fornire una garanzia a supporto. In tal caso, nel contratto di prestito verrà concordata la procedura da seguire nel caso in cui l’impresa non sia in grado di rimborsare il suo prestito. Nella maggior parte dei casi, qualora venisse richiesta, si tratta di una garanzia personale, di un’altra società o rilasciata dallo Stato. In questo modo è possibile ridurre il rischio di perdita di capitale, poiché in caso di inadempienza ci si può rivalere sul garante. Inoltre, una garanzia può incentivare il titolare della società a adempiere ai propri obblighi di pagamento, per non essere ritenuto personalmente responsabile per i debiti dell’impresa. Infine, una garanzia può influire sul pricing di un finanziamento.
Come determinare il valore di una garanzia
Per stabilire in che misura una garanzia possa ridurre il rischio di perdita di capitale, occorre innanzitutto determinare il valore della garanzia in caso di default. A tal proposito dobbiamo considerare i seguenti due fattori:
Copertura di una garanzia: una garanzia non sempre è in grado di coprire l'intero importo del finanziamento. La percentuale di copertura può variare in base al tipo di garanzia e al contratto stipulato con la società o con terzi. Di norma, una garanzia non potrà mai rimborsare una percentuale superiore a quella stabilita nel contratto di finanziamento e non potrà mai coprire un importo superiore al capitale residuo del prestito.
Merito di credito di una garanzia: una garanzia non sempre è applicabile. Ad esempio, tra l’erogazione di un finanziamento e l’escussione di una garanzia potrebbe verificarsi un periodo di recessione economica. Il garante potrebbe aver già investito tutti i suoi beni nell'attività e non disporre delle risorse necessarie per estinguere la garanzia, oppure la società potrebbe aver tagliato i costi di manutenzione dell'edificio e il valore dello stesso rispetto all’ipoteca potrebbe essere crollato. In altre parole, anche le garanzie sono esposte al rischio. Il valore di una garanzia aumenta all’aumentare del suo merito di credito. Pertanto, una garanzia rilasciata dallo Stato ha più valore di una garanzia personale.
In October teniamo conto di questi due fattori nel determinare il tasso di interesse di un prestito. Le garanzie non influiscono sul rating assegnato a un progetto.
Scopri i diversi tipi di garanzie
Le garanzie applicabili a un progetto sono indicate nel contratto di finanziamento stipulato con la società e talvolta nella descrizione del progetto. Una garanzia statale è sempre indicata nella descrizione del progetto.
Quando viene escussa la garanzia
In caso di default, il team di recupero October contatta l’impresa per trovare il modo di recuperare il credito in ritardo. Se la società non collabora, al termine della procedura di recupero avviata vengono normalmente escusse le garanzie. a procedura di escussione di una garanzia può richiedere molto tempo nel caso in cui sia coinvolto un tribunale.